Guten Morgen AInauten!

Willkommen zum AI Newsletter mit den neusten News, Tools & Hacks rund um das Thema AI. Heute aus aktuellem Anlass aber etwas anders als sonst.

🕵️ Am Montag wurde einer der bedeutendsten Deals der Tech-Geschichte bekannt gegeben: Microsoft investiert Milliarden in OpenAI!

Wir wollen aber abseits der Schlagzeilen tiefer gehen und diese Symbiose genauer unter die Lupe nehmen. Bist du bereit, mit uns hinter die Kulissen zu schauen?

Sag uns gerne Bescheid, ob dir solche "Deep Dives" gefallen, oder eben nicht. Einfach auf die E-Mail antworten oder unten das Rating ausfüllen.

🙅‍♀️🙅‍♂️ Falls du keinen Bock auf lange Texte mit viel Hintergrund hast, dann höre bitte sofort auf weiterzulesen! Am Freitag sind wir wieder im normalen Format unterwegs.

Falls du aber Lust auf Hintergründe und tieferes Verständnis hast, dann nimm dir ein paar Minuten Zeit. Zudem haben wir noch zwei unqualifizierte Investitionsmöglichkeiten, um vom AI Boom zu partizipieren.

Ready? Let's go!

Wir sind uns einig: OpenAI ist der neue heiße Scheiß und hat die Tech-Welt auf den Kopf gestellt.

OpenAI ist aus gutem Grund in aller Munde. Es ist noch keine zwei Monate her, seit sie ChatGPT am 30.11.22 gelauncht haben - und viele können sich den Arbeitsalltag ohne diesen Co-Piloten schon gar nicht mehr vorstellen (... so geht es auch dem AInauten Team 🧑‍🚀).

ChatGPT hat in der ersten Woche über eine Million Nutzer gewonnen und unser Technologie-Verständnis komplett verändert!

Aber hinter dem jungen Startup wartet schon lange ein anderes Unternehmen darauf, den echten Gewinner im AI-Kampf und um die Milliarden-Dollar-Summen zu sein. Microsoft!

Der Gigant aus Redmond ist seit Jahren aktiv in der AI-Forschung und zieht auch hier die Fäden im Hintergrund. Am Montag wurde offiziell die Verlängerung der Partnerschaft mit OpenAI bekannt geben.

Über die genauen Zahlen zum Investment wurde geschwiegen. Gut unterrichtete Quellen munkeln aber von $10 Milliarden US-Dollar. Oder anders gesagt:

Das sind viele Nullen. Es kann gut sein, dass daraus der Tech-Deal des Jahrhunderts wird!

Wenn der Plan für Microsoft aufgeht, wird das den Wettbewerb beleben und allenfalls sogar die Machtverhältnisse in einigen Geschäftsbereichen neu verteilen.

Ja, Microsoft, das Unternehmen, das dir den Bluescreen gebracht sowie Excel und Word verkauft hat, mutiert zu einem Leader, der die Welt grundlegend verändert.

Und GPT ist dabei nur ein kleiner Teil dieses Puzzles. Im Vergleich zu Google (siehe unten) wird schnell klar, dass Microsoft viel diversifizierter aufgestellt ist und mit OpenAI auf das richtige Pferd gesetzt hat, von dem verschiedene Geschäftsbereiche profitieren können!

Im Jahr 2019 hat Microsoft CEO Satya Nadella beschlossen, eine Wette auf künstliche Intelligenz einzugehen. Der Einsatz: $1 Milliarde Dollar, die in OpenAI investiert wird.

Zu diesem Zeitpunkt war das Start-up nur ein kleines AI-Forschungslabor, und Dinge wie GPT oder AI-generierte Bilder noch weitgehend Science-Fiction.

Niemand hätte vorhersagen können, dass wir innerhalb von nur drei Jahren an den Punkt gelangen, an dem unser Bildungssystem verzweifelt zu verstehen versucht, wie es mit AI umgehen soll.

Ganz zu schweigen von allen anderen Disziplinen, die durch AI mit Hyperspeed vorangetrieben werden.

Aber diese Art von Technologie folgt dem klassischen Hockey-Stick-Wachstum: Man sieht über Jahre hinweg sehr geringe Fortschritte, die sich dann plötzlich schnell vervielfachen und explodieren.

Und genau das passiert gerade jetzt.

Willst du wissen, was der geniale Teil des 2019er Microsoft Deals war? Ein Teil des Investments waren Cloud-Credits - das ist der Schlüssel!

"Warum?", fragst du dich,

Der größte Kostenfaktor eines AI-Modells ist die Menge an Rechenleistung, die es benötigt. Das ist i. d. R. der größte Kostenblock für jedes AI-Unternehmen.

Also hat Microsoft in Wirklichkeit OpenAI Geld gegeben, um sich damit selbst zurückzubezahlen.

Diese (nicht exklusive) Partnerschaft mit OpenAI sorgt dafür, dass die beiden sich immer näher und näher rücken.

Und nun rate mal, wer der zweitgrößte Anbieter von Cloud-Computing auf der Welt ist? Genau, Microsoft Azure - direkt hinter Amazon und vor Google.

Aber... was genau ist Azure eigentlich? ChatGPT erklärt das einem 5-jährigen wie folgt:

"Azure ist ein großes Haus, in dem man seine Computer ablegen und von jedem beliebigen Ort aus nutzen kann, auch wenn man nicht zu Hause ist. Du zahlst nur für das, was du nutzt, und viele Leute können es gleichzeitig nutzen. Damit kannst du coole Computersachen machen."

Microsoft will auch seine Kunden befähigen, mehr zu erreichen. Deshalb wurde gerade die allgemeine Verfügbarkeit des Azure OpenAI Service erweitert. Damit wird anderen Unternehmen der Zugriff auf große, erweiterte AI-Modelle ermöglicht.

Untenstehend eine Übersicht der OpenAI/Microsoft GPT-3-Firmenkunden (Stand November 2022 - neu sind auch noch KPMG und Al Jazeera dazugekommen).

Azure ist bislang die einzige globale öffentliche Cloud, die AI-Supercomputer mit solchen enormen Fähigkeiten bietet. Da müssen Google und Amazon sich etwas einfallen lassen... Und das am besten gestern, denn wer sich einmal für eine Plattform entschieden hat, wechselt nicht so schnell.

Aus diesem Blickwinkel macht der 10 Milliarden Dollar Deal langfristig noch mehr Sinn. Microsoft soll dafür unbestätigten Gerüchten zufolge 49% des Unternehmens erhalten.

Aber das ist noch nicht alles. OpenAI muss Microsoft auch 7,25% der Gewinne zurückgeben, bis das Investment zurückbezahlt ist. Und wofür wird OpenAI all das Geld ausgeben? Na, für Microsoft Azure's Rechenleistung natürlich!

Warum würde OpenAI einem solchen Deal zustimmen? Einerseits wird es den Mitarbeitern und Gründern eine Menge (!) Geld bringen. Aber der andere, und aus unserer Sicht viel wichtigere Grund ist, dass GPT unglaublich viel Geld verbrennt.

Der Betrieb kostet OpenAI jeden Tag geschätzte $3 Millionen Dollar in Cloud-Computing Kosten. Wenn man alles zusammenrechnet, werden sie wahrscheinlich in den nächsten Jahren $1 bis $3 Milliarden Dollar dafür ausgeben müssen.

Und hier kommt der Microsoft-Deal ins Spiel. Mit dem Investment wird OpenAI die Mittel haben, diese Ausgaben für Rechenleistun zu decken, und auch noch viel Geld in Forschung und Entwicklung zu investieren. Zudem kann OpenAI auf die Expertise und Ressourcen von Microsoft zugreifen, was für beide Unternehmen von Vorteil ist.

Aber gut, verrennen wir uns nicht, diese Details sind teilweise rein spekulativ.

Natürlich wirft ein solcher Mega-Deal auch Fragen auf in Bezug auf Konkurrenz und der Zukunft der AI-Industrie als Ganzes.

Wie bereits erwähnt, würde eine Partnerschaft dieser Größenordnung zwischen Microsoft und OpenAI ihnen einen signifikanten Vorteil gegenüber anderen Akteuren im Bereich verschaffen, sowie Zugang zu einer großen Menge an Ressourcen und Expertise.

Das könnte zu einer Verschiebung der Schwergewichte in der Branche führen und es für neue Akteure schwerer machen, den Markt zu betreten. Die folgende Grafik zeigt die wichtigsten Cloud-Anbieter und ihre AI-Partner.

Auch Fragen in Bezug auf die Zukunft von OpenAI stehen im Raum. Würde die ursprüngliche non-profit Organisation weiterhin als unabhängige Forschungsorganisation arbeiten oder enger mit den Zielen von Microsoft verbunden sein?

Und welche Geschäftszweige bei Microsoft könnten sonst noch profitieren? Microsoft hat verkündet, dass sie OpenAI überall einsetzen werden.

Ein Beispiel dafür haben wir noch zum Schluss.

Kurze Denksportaufgabe: Wie verdient Alphabet (aka Google) Geld? ... nach wie vor primär durch Werbeanzeigen.

Diese werden großzügig in der Suchmaschine, auf YouTube und weiteren Google Properties platziert - und natürlich wird auch das gesamte Netz damit voll gepflastert, indem Webseiten-Betreiber ihre Auftritte mit AdSense ausrüsten.

Was hat das nun mit Microsoft zu tun? Als Beispiel: wenn Microsoft es schafft, dass die Bing Suchmaschine bessere Resultate mit Chat-Unterstützung bietet als Google, dann zieht das mehr Nutzer an.

Mehr Nutzer bedeutet mehr ausgespielte Werbung, was wiederum mehr Advertiser anzieht und unter dem Strich mehr Umsatz generiert (mal abgesehen davon, dass der gesamte Online-Werbemarkt sowieso an Volumen zunimmt).

Damit könnte sich Microsoft Advertising dank der OpenAI Technologie endlich ein größeres Stück vom Werbekuchen abschneiden.

Sidenote: Wenn es um die Kosten pro Klick geht, sind Microsoft Ads im Vergleich zu Google fast wie ein Schnäppchen beim Discounter. Microsoft hat deutlich weniger Konkurrenz und deshalb auch niedrigere Durchschnittskosten pro Klick - aktuell $1,54, während Google mit $2,69 mehr als 70% teurer ist (aber die durchschnittliche Konversionsrate von Google liegt mit 3,75% höher als die von Microsoft mit 2,94%.)

Wir werden sehen...

Microsoft hat auf jeden Fall in den letzten Jahren im Hintergrund nebst OpenAI auch in anderen Bereichen der künstlichen Intelligenz investiert und plant jetzt, noch einen draufzulegen.

Was bedeutet das alles für uns? Es bedeutet, dass wir uns auf eine Zukunft mit unglaublich intelligenten Technologien vorbereiten müssen, die unser Leben fundamental verändern (Stichwort: Hockey-Stick Growth).

Und es bedeutet, dass Microsoft endlich die Anerkennung bekommt, die sie verdienen! Sie mischen die Branche der künstlichen Intelligenz auf und werden uns eine Zukunft mit unglaublichen Möglichkeiten bieten.

Aber Google schläft ganz und gar nicht! Die Kalifornier haben einen 7.000 Wörter langen Blog-Beitrag mit dem Titel "Google Research, 2022 & Beyond: Sprache, Vision und generative Modelle" veröffentlicht.

Es ist der erste Teil einer Serie, die neben den aktuellen Themen Sprache und generative Modelle auch die Bereiche Robotik, Gesundheit und Quantum Computing abdecken wird. Und Google bringt damit klar zum Ausdruck, was sie alles unter der Haube haben und am Testen sind.

Also, halte dich fest, denn die Zukunft der Technologie ist hier, und der Kampf der Titanen hat gerade erst begonnen.

Wenn du Lust auf mehr Details hast, dann empfehlen wir dir diese zwei brandaktuellen Gespräche mit Microsoft CEO Satya Nadella - direkt von der Quelle.

Ganz am Anfang haben wir dir zwei unqualifizierte, definitiv keine Investitionsempfehlungen versprochen. Damit kannst du einfach auf den Erfolg von AI setzen.

Also, folgende zwei Aktien können sehr spannend sein.

1) Ok, was erwartet man nach so einem Text? Microsoft, natürlich!

Microsoft ist im Moment besser positioniert als kaum ein anderer. Und das beste ist: Das hochprofitable Cloud Geschäft & Office Geschäft sollte durch die enge Partnerschaft zu OpenAI noch mehr abwerfen.

2) Wir reden immer über Text... Bilder und Videos werden noch spannender!

Es geht viel um ChatGPT und Texte. AInauten Leser wissen aber ganz genau, dass AI im Bezug auf Videos und Bilder noch mehr Potenzial hat. Und was braucht es dafür? Richtig: GPUs. Grafikprozessoren.

Wer ist hier führend? NVIDIA! Mit einem KGV von 44 immer noch sehr, sehr teuer - trotzdem ordentlich unter dem Höchststand.

Auch einer unserer Lieblings-Solpreneure, Pieter Levels, hat seine AI-App-Gewinne hier investiert:

So, das war unser Special zu Microsoft und OpenAI - Part 1 - wir bleiben dran!

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Am Freitag sind wir wieder mit den gewohnten 3 Minuten am Start.

Bis bald!

Deine AInauten

P.S.: Bitte gib uns Feedback. Welche Themen gefallen dir besser, welche müssen nicht sein? Was ist für DICH am spannendsten und relevantesten? Wir stehen noch am Anfang und wollen die beste AI-News-Quelle im deutschsprachigen Raum werden. DANKE!

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